提前還貸 vs 投資
手裡有一筆錢：提前還房貸，還是拿去投資？這題沒有標準答案，但有標準算法——同一個現金流口徑，比期末的淨值。
你的貸款與這筆錢
常見問題
提前還貸的「收益」到底是什麼？
你省下的利息。提前還的每一塊錢，都在按房貸利率幫你賺錢——無風險、不用交稅、立刻生效。房貸利率 3.5%，提前還就等於鎖定 3.5% 的無風險年化報酬。
縮短年限和降低月供，哪個划算？
純數學上縮短年限省的利息更多；降低月供則保住每月現金流，適合收入不穩定的人。這個工具兩種都算——選讓你晚上睡得著的那個。
什麼時候不該提前還？
三種情況先別還：緊急預備金不到 6 個月開銷；有利率更低的負債還沒還完；這筆錢短期內要用（首付、創業）。流動性是提前還款買不回來的。
投資收益不確定，這個比較還有效嗎？
有效，但要用對方法：看「盈虧平衡點」，別賭單點預測。工具會算出投資年化要到多少才值得不還——你再問自己：這個數字我拿不拿得到？拿不到我睡不睡得著？